加密期货交易：开始之前您需要知道的事情

虽然期货已存在近 100 年，但加密期货交易最近于 2017 年底开始。从那时起，许多交易所都表达了对加密期货的兴趣。这是人们投资加密世界的一种新方式。拥有近 6000 种可交易的加密货币，加密货币交易证明它会继续存在。

除了是交易量最大的加密货币衍生品之一，期货还包含许多历史悠久的衍生品。

人们常常将期货与期权混为一谈。因此，要进行期货交易，投资者必须确保他们获得期货交易背后的必要知识，包括其风险。

什么是加密期货？

加密期货使交易者无需拥有实际的加密货币即可接触数字货币。

它与涉及商品的股票指数或期货合约的概念相似，投资者可以在其中对加密货币的未来价值承担风险。根据协议，交易者应该使用现金而不是实际进行加密货币交易。

交易合约对应于等同于特定加密货币的价值。同样，您在交易期货时不拥有任何数字资产。

加密期货交易的主要方面是它可以防止不利的价格变化和加密货币的极端波动，无论是比特币还是以太坊。数字货币的高波动性使交易者可以在资产处于低位时购买资产，在资产上涨时出售资产，反之亦然。

加密期货可在BinancePro期货等衍生品交易平台上进行交易。与现货交易一样，加密期货每天 24 小时交易。

由于衍生品交易的高波动性，交易者必须谨慎管理风险，在投资前学习加密期货的基本知识非常必要。

加密期货如何运作？

虽然数字资产面临着多样化和独特的挑战，从高波动性到某些州的负面宣传，但一些交易者利用这种波动性为自己谋取优势。

在加密期货交易中需要注意的最重要的事情是，您仅在不持有实际资产的情况下承担加密价格变化的风险。

让我们考虑一个简化的例子。假设约翰和莎拉以每人 40,000 美元的价格进入比特币期货头寸。在这种情况下，John 持有多头头寸，而 Sarah 进行了相反的交易。到期后，每份合约的比特币期货价格结算为 45,000 美元。在这种情况下，持有亏损头寸的莎拉将不得不向交易所支付赤字损失（$45,000-$40,000 = $5,000）。另一方面，约翰将从交易所获得 5,000 美元的利润。

杠杆是期货交易的另一个重要方面。这是人们应该考虑期货交易的最重要原因。如果约翰选择在现货市场上购买比特币，他将需要花费 40,000 美元才能购买一个比特币。而在期货市场，约翰可以以比特币市值的一小部分获得相同的风险敞口。

加密期货交易的基本概念

潜在交易者需要熟悉基本概念才能成为加密期货专家。了解这些概念将使您更接近成为专业交易者。加密期货交易背后的复杂性要求对基础知识的学习做出重大承诺，包括它们如何影响每笔交易。

杠杆作用

杠杆的诱惑将交易者吸引到期货市场。由于杠杆作用，期货交易具有很高的资本效率。例如，要在现货市场上购买 1 BTC，您需要数千美元——撰写本文时为 35,000 美元——具体取决于当前的市场价格。使用期货合约，您可以以很少的成本开立 BTC 期货头寸。这只有在使用杠杆时才有可能。您拥有的杠杆越大，您需要投入头寸的资金就越少。相比之下，杠杆在现货交易中不可用。假设您的现货钱包中只有 5,000 美元。在这种情况下，您只能负担 5,000 美元的比特币。

保证金（初始保证金和维持保证金）

进入市场头寸需要初始保证金。这意味着，启动不同的头寸将需要足够的保证金安全。另一方面，维持保证金是指投资者保持交易头寸所需的最低金额。维持保证金检查是连续的，有助于计算保证金利用率。当交易者达到维持保证金限额时，他的头寸将被清算。

资金费率

加密期货合约不像传统期货合约那样结算。因此，交易所需要一个系统来确保指数价格和期货价格有规律地收敛。这种机制称为融资率。资金费率是根据现货和期货市场之间的价格差异计算的。投资者将支付或接收与公开市场头寸相关的资金付款。

资金利率会对交易者产生不利影响。例如，在过热的牛市中，融资利率可能会飙升，这使得交易者持有多头头寸的成本很高。

交易期货的利弊

诸如期货交易之类的有利可图的努力伴随着它们公平的优势和劣势。以下是交易这些衍生品的利弊。

优点

加密交易期货允许人们对市场进行押注。例如，人们可以从加密资产价值的上涨和下跌中获利。
加密期货提供资本杠杆。这是有利的，因为交易者只需花费其总成本的一小部分即可获得对资产的大量敞口。因此，杠杆交易是期货交易最具吸引力的方面。
它允许对冲。在对冲您的投资组合时，这是一个完美的选择。

缺点

波动性：高波动性对交易者来说可能是一种祝福，也可能是一种折磨。确定市场走势并不能保证。
高风险：由于涉及杠杆，加密期货是风险最高的交易工具之一。新手交易者应尽量减少期货交易的风险，并采用稳健的风险管理策略进行交易。

如何在BinancePro交易期货合约？

在BinancePro交易期货合约非常简单。如果您是BinancePro的现有用户，您可以在几分钟内开始期货交易。

开始：

在BinancePro开设期货交易账户。请注意，在开始在BinancePro期货上交易之前，您必须启用 2FA 验证才能为您的期货账户注资。在此处阅读有关开户的更多信息。
以 USDT、BUSD 或BinancePro期货支持的加密货币存入资金。BinancePro期货支持广泛的加密资产作为抵押品。
选择您喜欢的期货合约。Binance 有两种类型的期货合约：USDⓈ-M 期货和 COIN-M 期货。例如，如果您想交易BTCUSDT永续合约，请选择USDⓈ-M期货。对于 BTCUSD 硬币保证金合约，选择 COIN-M 期货。
为您的期货合约选择合适的杠杆。
根据BinancePro期货上可用的各种订单类型下订单。首先，您可以为您的第一个期货合约选择买入限价或买入市价订单。

结论

期货等衍生品允许交易者对未来的资产价格进行投机。今天，许多交易所提供期货交易。熟悉期货交易的基础知识有助于您在这项业务中大获全胜。如果您拥有适当的知识和风险管理技术来避免巨额损失，期货交易可能会有利可图。因此，您应该在交易期货之前制定策略并进行尽职调查，并了解它们的优势和风险。